「米国株安」だけを見て、今日の日本株を判断していいのか？
8月31日の日本株は、かなり荒い値動きになりました。
日経平均は朝方に大きく売られ、一時は1,500円を超える下落。
ところが、その後は下げ幅を縮小し、最終的には、
日経平均：66,311.93円
前日比：－93.63円
まで戻して取引を終えています。
つまり昨日は、
「大きく売られたけれど、そのまま崩れ続けたわけではない」
という相場でした。
そして迎える今日。
昨夜の米国市場を見ると、NYダウやS&P500は下落。
NASDAQも方向感が強いとは言いにくい状況です。
さらに日経225先物も弱く、朝の時点では日本株には売りが出やすい環境になっています。
普通なら、
「今日は日本株も厳しそうだ」
と考えたくなります。
でも、ここで一つ気になる数字があります。
それが、
SOX指数です。
昨夜の米国市場では、半導体株に買い戻しが入り、SOX指数は反発しました。
NASDAQ全体が強くない中で、半導体には買いが入った。
この動きは、今日の日本株を見るうえでかなり重要です。
今日の相場を見るなら「指数」より、この違いに注目
今日の朝の市場を整理すると、少し複雑です。
米国株全体
→ 弱い
NASDAQ
→ 小幅な動き
日経225先物
→ 弱い
一方、
SOX
→ 反発
という状態です。
つまり、
「株式市場全体は弱いけれど、半導体には買いが戻っている」
という動きが見えています。
これは、今日の日本株を考えるうえで重要なポイントです。
なぜなら日本市場では、
AI・半導体
が日経平均を動かす大きなテーマになっているからです。
そのため今日は、
「日経平均が上がるか、下がるか」
だけを見るのではなく、
「米国で買い戻された半導体が、日本市場でも買われるのか？」
を確認したいと思います。
昨日の日本株で起きたことを、もう一度整理する
今日の相場を理解するためには、昨日の動きを切り離して考えない方が分かりやすいです。
昨日の日本市場では、
半導体を中心に売りが強まる
↓
日経平均が一時1,500円超下落
↓
その後、売りが一巡
↓
AI・半導体関連などに買い戻し
↓
日経平均は下げ幅を大きく縮小
という流れになりました。
最終的には93円安。
朝の急落だけを見るとかなり弱い相場でしたが、終わってみれば下落幅は限定的でした。
ここから分かるのは、
「売りたい投資家がいる一方で、下がったところを買いたい投資家もいる」
ということです。
だから今日の相場では、
昨日の売りがもう一度強くなるのか。
それとも、
昨日に続いて下値で買う動きが出るのか。
ここを見ていきます。
🟥 今日の主役候補① 半導体
今日一番注目したいのは、やはり半導体です。
監視しているのは、
- アドバンテスト
- 東京エレクトロン
- SCREEN
- KOKUSAI ELECTRIC
- TOWA
- ローツェ
- フェローテック
- ソシオネクスト
など。
昨日は半導体株が大きく売られました。
だから今日は、
「昨日の急落が続くのか？」
それとも、
「昨夜のSOX反発を受けて買い戻されるのか？」
を確認します。
ここで大切なのは、
寄り付きだけで判断しないこと。
例えば、
安く始まる
↓
さらに売られる
なら、まだ売り圧力が強い可能性があります。
一方、
安く始まる
↓
売りが止まる
↓
買い戻される
↓
出来高が増える
となれば、話は変わってきます。
「下がった」という事実より、その後どう反応したのか。
ここを見ます。
🤖 AI関連は「半導体の次」に確認する
次に見るのがAI関連です。
監視しているのは、
- ソフトバンクグループ
- NEC
- 富士通
- さくらインターネット
など。
これまでの日本株では、
AI・半導体
が市場の中心になる場面が多くありました。
そのため半導体が戻れば、
AI関連にも買いが広がるのか？
を確認します。
ただし、
「半導体が上がる＝AIも必ず上がる」
ではありません。
同じAIテーマでも、銘柄によって強弱が分かれることがあります。
だから、
AI関連全体が強いのか。
それとも、
一部の銘柄だけが強いのか。
ここまで比較していきます。
🖥️ その次に見るのが「データセンター・通信」
AIの次に確認したいのが、
データセンター・通信関連です。
監視しているのは、
- フジクラ
- 古河電気工業
など。
AIの利用が広がると、
AI
↓
データセンター
↓
通信・光ファイバー・設備
という形で関連する需要が生まれます。
ただし、ここでも重要なのは、
「AI関連だから買われる」
と決めつけないこと。
今日、
半導体が強い
↓
AIも強い
↓
データセンター・通信も強い
となれば、
テーマ全体に資金が広がっている
可能性があります。
逆に、
半導体だけ強い
↓
AIは弱い
↓
データセンターも弱い
なら、
まだ一部銘柄への買いにとどまっている
可能性があります。
この違いを確認します。
🟨 素材・部材にも買いは広がる？
さらに見ておきたいのが、
非鉄・素材関連です。
ここではJX金属なども監視対象。
半導体関連の資金が本格的に広がるなら、
半導体
↓
製造装置
↓
素材・部材
というところまで買いが届くことがあります。
だから、
「半導体が上がった」
だけではなく、
「半導体を支える企業にも買いが入ったのか」
を見る。
これが、いつも話している市場のお金の流れを見るという考え方です。
⚡ 電力・空調は「まだ静かな場所」だからこそ見る
そして最後に、
電力・空調関連。
- 日立製作所
- 三菱電機
- ダイキン工業
などを見ます。
AIが広がる。
↓
データセンターが増える。
↓
大量の電力が必要になる。
↓
さらに冷却設備も必要になる。
という関係があります。
ただし、
「将来需要がある」＝「今日株価が上がる」
ではありません。
だから今の段階では、
出来高に変化が出ているか
を確認します。
これまで静かだったテーマに突然売買が増えてきたら、
「新しい資金が入り始めているのでは？」
と考えるきっかけになります。
💰 今日の相場で追いたい「お金の流れ」
今日の朝の段階では、こんな流れを仮説として置いておきます。
米国株全体
弱い
↓
SOX
反発
↓
日本株
先物は弱い
↓
半導体
昨日の急落後、再び売られるのか？
↓
AI
半導体の反応に続いて買い戻されるのか？
↓
データセンター・通信
AI・半導体から資金が広がるのか？
↓
素材・部材
関連企業まで買いが届くのか？
↓
電力・空調
出来高に変化が出るのか？
今日はこの順番で確認します。
📊 今日の相場は「朝の予想を当てるゲーム」ではない
ここは、デイトレードをするうえでも大切なところです。
朝、
「先物が安いから今日は下がりそう」
と思う。
これは別に悪いことではありません。
でも、
その予想に固執してしまうのは危険です。
実際に市場が始まったら、
本当に売られているのか？
を確認する。
さらに、
売られた後に買い戻されているのか？
を見る。
そして、
どのテーマに買いが残っているのか？
を比較する。
これが今日やりたいことです。
市場は、
予想通りに動くとは限りません。
だから、
予想 → 実際の値動き → 答え合わせ
という順番で見ていきます。
👀 今日、初心者の方にも見てほしい3つ
難しい指標を全部覚える必要はありません。
今日なら、まずこの3つだけでも十分です。
① 半導体は売られた後に戻るか？
SOXが反発しているため、日本の半導体がどう反応するのかを見る。
② 下がったところで買いが入るか？
寄り付きの株価ではなく、その後の動きを確認する。
③ 買いが他のテーマへ広がるか？
半導体
↓
AI
↓
データセンター
↓
素材
↓
電力・空調
と買いが広がれば、資金の流れが変化している可能性があります。
🎯 今日の監視フォルダ
今日もいつものように、
「資金の流れ」
では、
半導体
AI
データセンター・通信
非鉄・素材
電力・空調
を比較。
その中から、
出来高が増えている
＋
値幅がある
＋
板にも動きがある
銘柄を、
「デイトレ用」
として絞っていきます。
ここは非常に大切です。
テーマが強い＝デイトレードしやすい
とは限りません。
今日は相場全体が荒れる可能性もあるため、
「何が注目されているか」
と
「何が実際に動いているか」
を分けて考えます。
🔥 今日の相場で一番気になること
今日、一番気になるのは、
「昨日大きく売られた日本の半導体に、SOX反発がどう伝わるのか？」
です。
昨夜の米国市場では、株式市場全体が強かったわけではありません。
それでも半導体には買い戻しが入りました。
一方、日本では昨日、半導体を中心に大きく売られています。
この組み合わせを見ると、
今日の日本市場は半導体の反応を確認する価値がかなり高い
と考えられます。
もし日本の半導体が、
寄り付きで売られる
↓
下げ止まる
↓
買い戻される
という動きを見せれば、
昨日の急落に対する押し目買いが続いている可能性があります。
逆に、
SOXが反発したのに日本の半導体が弱い
のであれば、
日本市場ではまだ売り圧力が強い
という見方もできます。
だから今日は、単純に「上がるか下がるか」を見るのではありません。
🌅 今日の朝のまとめ
今日の日本株は、簡単に判断できる相場ではありません。
米国株は弱い。
日経225先物も弱い。
一方で、
SOXは反発。
そして昨日の日本市場では、半導体を中心に大きく売られた後、日経平均がかなり戻しました。
つまり、
「売り材料」
と
「買い材料」
が同時に存在しています。
だから今日のテーマは、
「下がるか、上がるか」ではなく、「売られた後に誰が買うのか」。
ここです。
まず半導体。
そこからAI。
さらにデータセンター・通信。
そして素材・部材。
最後に電力・空調。
この順番で、
株価
出来高
テーマの強弱
を比較します。
今日も朝の予想だけで決めつけず、
「実際に市場のお金はどこへ向かっているのか？」
を確認していきたいと思います。
昨日のように、朝と大引けで市場の印象が大きく変わることもあります。
だからこそ、
寄り付きだけを見て判断しない。
指数だけで市場全体を決めつけない。
株価と出来高、そしてテーマ同士の強弱を見る。
この3つを意識して、今日の日本株を追っていきます。
今日の主役候補は、
半導体。
そして、その買いが
AI → データセンター・通信 → 素材
へ広がっていくのか。
ここが今日の相場を見るうえで、一番面白いポイントになりそうです。
読んでくれた方に幸あれ
👉 夜に答え合わせをしていきます🌙
